نحوه ترید مارجین

با بازپرداخت بخشی از بدهی های خود یا انتقال دارایی ها به کیف پول مارجین خود ، می توانید سطح مارجین ترید خود را از ارزش نقدینگی خارج کنید.

آموزش Margin در صرافی بایننس + ویدیو آموزشی

معمولا کسانی که به تازگی وارد بازار ارز های دیجیتال شده اند ، از نداشتن سرمایه کافی گله مند هستند. این جمله را از اطرافیان خود زیاد شنید ایم که اگر سرمایه کافی داشتم ، سود های هنگفتی از این بازار بدست می آوردم. صرافی های ارز دیجیتال ، به کسانی که سرمایه لازم برای ترید کردن را ندارند ، مبلغی را قرض داده تا بتوانند معامله خود را با سرمایه اولیه بیشتری انجام داده و به طبع آن ، سود بیشتری هم بدست آورند. در این مقاله و ویدیو معاملات مارجین در صرافی بایننس را بررسی خواهیم کرد.

سود کردن از فروش در بازار های دو طرفه

خوب قبل از اینکه بخش مارجین رو شروع کنم ، اجازه بدید در مورد یک موضوع خیلی مهم صحبت کنم. خوب در بازار های مالی سنتی ، فقط وقتی که قیمت یک نماد زیاد میشه ، سود میکنن ، مثلا یه نماد رو در قیمت هزار دلار میخرن و بعد که شد 10 هزار دلار اون رو میفروشن و سود میکنن. اما یک روش دیگه هم وجود داره که با استفاده از اون میتونیم وقتی قیمت کاهش پیدا میکنه هم سود کنیم. فرض کنید که من تحلیل کردم که قراره قیمت بیت کوین ارزون بشه ، خوب من اگر نیم بیت کوین داشته باشم ، چون تحلیل کردم که بیت کوین ارزون میشه ، میام الان اون نیم بیت کوین خودم رو میفروشم و بعد که ارزون شد ، میام میزان بیشتری بیت کوین میخرم و این طوری سرمایه خودم رو افزایش میدم. سرمایه اولیه من بوده نیم بیت کوین ، اما الان شده یک بیت کوین.

شروع معاملات مارجین در صرافی بایننس

اما با این مقدمه بریم به سراغ حساب مارجین در بایننس ، همون طور در ویدیو های قبلی گفتم ، فرض کنید که ما کل موجودی حساب مون 10 دلار باشه و میخوایم یکم پول مثلا 90 دلار هم از صرافی قرض بگیریم و در مجموع حساب خودمون رو به 100 دلار افزایش بدیم ، بعد بریم و یک معامله انجام بدیم و اگر سود کردیم ، میایم و 90 دلاری که از بایننس قرض گرفتیم به اضافه یه میزان سود کمی رو به صرافی پس میدیم. به این نوع حساب که میتونیم توی اون از صرافی قرض بگیریم ، میگن حساب های مارجین ، به معاملاتی که در حساب مارجین انجام میدیم ، معاملات اهرم دار یا Leverage هم گفته میشه.

چون اون مبلغ پولی که صرافی به شما قرض میده ، عملا شبیه به یک اهرم عمل میکنه و کل موجودی حساب شما نحوه ترید مارجین رو افزایش میده ، برای همین بهش اهرم یا Leverage هم گفته میشه. خوب اجازه بدید یکبار به صورت تصویری هم این رو بهتون نشون بدم ، همون طور که گفتم ، 10 دلار خودم دارم ، میام 90 دلار هم از صرافی قرض میگیریم و در نهایت 100 دلار موجودی دارم و با این 100 دلار میتونم یک سفارش ثبت کنم.

اینجا یه نکته خیلی مهم هست ، اگر که شما در حوزه علم تکنیکال و تحلیل تکنیکال ، حرفه ای نیستید ، اکیدا بهتون توصیه میکنم که از بخش مارجین و فیوچرز استفاده نکنید ، چون این احتمال وجود داره که کل سرمایه تون رو از دست بدید و موجودی تون صفر بشه.

معاملات مارجین دار چگونه کار میکنند؟

اما اینجا میخوام دقیقا بهتون نشون بدم در پشت پرده داره چه اتفاقی میفته و چطوری شما میتونید از این روش سود بدست بیارید. فرض کنید که شما 10 دلار موجودی دارید و 90 دلار هم از صرافی قرض میکنید و با این 100 دلار موجودی ، میاین و اتریوم خریداری میکنید. در زمان خرید قیمت اتریوم هست 1000 دلار. یکم میگذره و قیمت اتریوم گرون میشه و میشه 1200 دلار ، خوب موجودی شما هم زیاد میشه و میشه 105 نحوه ترید مارجین دلار ، یعنی پول های شما 5 دلار زیاد میشه. خوب بعد یکم دیگه اتریوم گرون میشه و 1400 دلار ، در این حالت پول شما میشه 120 دلار و شما الان تصمیم میگیرید که قرض ای که گرفتید رو پس بدید. پس میاین و اون 90 دلار به اضافه یه مقدار خیلی کمی کارمزد رو به صرافی برمیگردونید و پول خودتون رو هم خارج میکنید.

در سمت دیگه قضیه ممکنه شما ضرر هم بدید. فرض کنید که شما 10 دلار موجودی دارید و 90 دلار هم از صرافی قرض میکنید و با این 100 دلار موجودی ، میاین و اتریوم خریداری میکنید. در زمان خرید قیمت اتریوم هست 1000 دلار. یکم میگذره و قیمت اتریوم ارزون میشه و میشه 800 دلار ، خوب موجودی شما هم کم میشه و میشه 95 دلار ، یعنی پول های شما 5 دلار کم میشه. خوب بعد یکم دیگه اتریوم ارزون میشه و 700 دلار ، در این حالت پول شما میشه 0 دلار ، دقت کنید که وقتی که پول اصلی شما یعنی اون 10 دلار صفر میشه ، دیگه بایننس بیشتر از این تحمل نمیکنه و کل اون معامله رو به صورت اتوماتیک میبنده و پول خودش رو برمیداره و به شما یک ایمیل میده که این پولی که داشتید ، صفر شده. به این حالت که شما پول تون صفر میشه ، میگن لیکویید شدن ، اگر قبلا در فارکس هم کار کرده باشید ، این لیکویید شدن معادل با همون Call Margin در فارکس هست.

تفاوت بین معاملات Spot و معاملات مارجین در بایننس

اگر بخوام یک مقایسه انجام بدم بین سه نوع حسابی که در بایننس وجود داره ، باید بگم که در حساب spot شما هیچ وقت موجودی تون صفر نمیشه مثلا شما 100 دلار وارد کردید و باهاش بیت کوین خریدید ، خوب اگر یه موقع بیت کوین ارزون بشه ، ممکنه سرمایه شما کم بشه ولی شما همچنان اون میزان بیت کوینی که خریدید رو دارید و اینقدر صبر میکنید تا قیمت اش برگرده به حالت قبل ، اما در حالت Margin و Futures چون شما دارید از بایننس پول قرض میگیرید ، احتمال صفر شدن حساب شما و اینکه کل پول هاتون رو از دست بدید وجود داره ، دقت کنید که در این دو حساب شما هیچ چیز دیگه دست تون نیست و شما پول تون رو کلا از دست میدید و صفر میشید.

تفاوت ایزوله و کراس در مارجین

اما همون طور که در سایت بایننس نحوه ترید مارجین مشاهده کردید ، ما دو حالت داشتیم ، یکی حالت ایزوله و یکی حالت کراس. بریم این دو تا رو با همدیگه بررسی کنیم. برای اینکه بخوام حالت کراس رو برای شما توضیح بدم ، یه مثال میزنم ، فرض کنید که شما 10 دلار وارد جفت بیت کوین تتر کردید و 90 دلار هم قرض گرفتید و کل سرمایه تون الان شده 100 دلار ، خوب میخواین یک سفارش ثبت کنید به ارزش 50 دلار ، شما این سفارش رو ثبت میکنید و بعد متاسفانه ، قیمت بیت کوین ارزون میشه ، در این حالت پول شما داره کمتر و کمتر میشه تا برسه به صفر ، اگر داخل کراس معامله کرده باشید ، هم اون 50 دلاری که داخل معامله دارید رو صفر میکنه ، هم اون 50 دلاری که وارد معامله نکردید رو صفر میکنه ، یعنی از موجودی حساب شما هم استفاده میکنه که شما لیکویید نشید.

اما در حالت ایزوله ، اگر خط لیکویید شدن وجود داشته باشه ، فقط از موجودی همون معامله استفاده کرده و میزان موجودی که در معامله باز شده است را مصرف کرده تا به صفر برسد و دیگر به بقیه موجودی شما کاری نداره. پیشنهاد من این هستش که از نحوه ترید مارجین حالت ایزوله استفاده کنید ، مگر اینکه سرمایه تون خیلی زیاد باشه مثلا بالای 10 هزار دلار سرمایه داشته باشید ، اون وقت میتونید از حالت کراس استفاده کنید ، اگر این میزان سرمایه ندارید ، قطعا بهترین گزینه حالت ایزوله هستش

چگونه در بازار فارکس کال مارجین نشویم؟+ 5 نکته ی کلیدی برای مارجین نشدن

زمانی که صحبت از کسب درآمد در بازارهای مالی می­شود خیلی از افراد بخاطر ترسی که نسبتا به از دادن سرمایه شان دارند معامله گری را به عنوان یک شغل نمی دانند . این درحالی است که خیلی از افراد بدون داشتن دانش و مهارت کافی وارد این بازار میشوند . یکی از کلیدی ترین کلماتی که هرکسی که وارد بازارهای مالی خصوصا فارکس میشود از آن ترس دارد ، مارجین کال است در ادامه این مطلب درمورد راه هایی برای جلوگیری از مارجین کال صحبت خواهیم کرد.

یکی از ترس های هر تریدر در بازارهای معاملاتی ماجین شدن و از دست رفتن سرمایه اش است ، اصطلاح ماجین کال یا کال مارجین زمانی به کار میرود که شما تمام یا درصد مشخصی از سرمایه تان را در معاملات بازی که دارید از دست میدهید.

کال مارجین چیست؟

کال مارجین یا Margin Call ؛ درواقع سناریویی است که در آن کارگزاری که قبلاً وام مارجین را به یک سرمایه‌گذار اعطا کرده بود، اخطاریه‌ای را برای سرمایه‌گذار ارسال می‌کند و از او می‌خواهد میزان وثیقه را در حساب مارجین خود افزایش دهد. به عبارتی دیگر مارجین کال زمانی است که پول باید پس از ضرر معاملاتی به حساب مارجین اضافه شده تا حداقل سرمایه مورد نیاز برآورده شود. زمانی که سرمایه‌گذاران با مارجین کال مواجه می‌شوند، اغلب نیاز دارند وجه نقد اضافی به حساب خود واریز کنند. اگر هم سرمایه‌گذار نتواند این مبلغ اضافی را تهیه و واریز کند یا به هر دلیل از انجام این کار امتناع کند، کارگزار می‌تواند حساب مارجین او را نقد کرده تا سرمایه لازم را جمع‌آوری کند؛ از این‌رو بسیاری از سرمایه‌گذاران از مارجین کال واهمه دارند؛ چراکه به‌خوبی می‌دانند پس از این اخطار، اگر نتوانند میزان مبلغ درخواستی را فراهم کنند، مجبور می‌شوند با سودی که مدت‌ها در انتظارش بودند، خداحافظی کنند!

قوانین در معاملات مارجین

مارجین تریدینگ در مواقع و شرایط مناسب می‌تواند فوق‌العاده کارآمد باشد و قدرت و حجم خرید را به طرز محسوسی افزایش دهد، اما قوانینی در این بخش وجود دارند که درصورت آگاه‌نبودن از آن‌ها، امکان موفقیت شما بسیار کاهش خواهد یافت! در ابتدا باید اشاره کرد که براساس قوانین بازارهای معاملاتی، کارگزار یا صرافی ملزم به کسب رضایت شما برای افتتاح حساب مارجین بوده که ممکن است بخشی از قرارداد افتتاح حساب استاندارد یا یک قرارداد کاملاً مجزا باشد. همچنین طرف مقابل می‌تواند برای انجام معاملات مارجین از شما کمیسیون دریافت کند. درمجموع خود شما مسئول هرگونه سود یا ضرر احتمالی آتی خواهید بود و حتی شرکت کارگزاری شما ممکن است سهام یا قرارداد را به میزانی نقد کند که بیش از نیاز اولیه باشد! پس از افتتاح و عملیاتی‌شدن حساب غالباً می‌توان تا ۵۰ درصد از موجودی اولیه را وام گرفت که این قسمت از قیمت خرید به‌عنوان حاشیه اولیه شناخته می‌شود. لزوماً نباید تا ۵۰ درصد مارجین کرد و می‌توان درصد پایین‌تری را وام گرفت؛ هرچند برخی کارگزاری‌ها بیش از ۵۰ درصد قیمت خرید را نیز تقاضا می‌کنند، نرخ ۵۰ درصد را می‌توان نرخ معمول مارجین قلمداد کرد. اطلاعات کامل در خصوص مارجین ، معاملات مارجین و قوانین مارجین را در مقاله ی مارجین چیست برای شما عزیزان آماده کردیم.

5 راهکار کلیدی برای مارجین نشدن در بازار فارکس:

1-داشتن استراتژی معاملاتی مناسب

یکی از اصلی ترین عوامل موفقیت در معاملات بازارهای مالی، داشتن استراتژی در معاملات است. اگر بازار های معاملاتی را یک میدان نبرد در نظر بگیریم ، تنها کسانی از این میدان جان سالم به در میبرند که جنگیدن را بلد باشند. همین مثال را اگر در بازارهای مالی در نظر بگیریم در میان اشخاصی که در این بازار فعالیت دارند، درصد زیادی از آنها در ابتدای فعالیت شان به دلیل اینکه با بازار آشنا نیستند و بر استراتژی ها در موقعیت های خاص تسلط ندارند ضرر های زیادی را متحمل میشوند. استراتژی معاملاتی مثل امضا برای تریدر است. هر معامله گر در بازار فارکس متناسب با آموزش هایی که دیده، زمانی که برای تحلیل چارت گذاشته و تجربه هایی که از معاملات و استراتژی های تریدرهای بزرگ کسب کرده، میتواند روش معاملاتی خاص خود را داشته باشد و یا از بهترین استراتژی ها در بازار استفاده کند. زمانی که شما به عنواتن یک تریدر از یک استراتژی مطمئن در معاملاتتان استفاده کنید احتمال ریسک روی سرمایه تان در معاملات و به اصطلاح مارجین شدن را کمتر میکنید. تیم سیگنال زدبورس با بهره گیری از مطمئن ترین استراتژی ها و مدیریت روند معاملات، امکان معاملات کم ریسک را برای مشترکین خود فراهم میکند.

2- داشتن نظم در معاملات

منظم بودن در معامله گری حد وسط ندارد شما یا منضبط هستید یا نیستید. انضباط از ویژگی های اصلی است که هر تریدر یا معامله گر ی به آن نیاز دارد تا استراتژی های روزانه خود را در معاملات پیاده کند واز فرصتهای معاملاتی بهره ببرد.درعین حال، منظم بودن به این معنا نیست که تریدر 24ساعته پای چارت و تحلیل باشد، بلکه به معنی رعایت اصول و قوانین کلی نحوه ترید مارجین نحوه ترید مارجین در معاملات است؛ یعنی زمانی که چارت نیاز به زمان دارد به او زمان دهید و زمانی که وقت تحلیل و به اصطلاح کره گرفتن از بازار است با بهترین استراتژی های معاملاتی سود بگیرید.

به عبارت دیگر نظم داشتن در معامله‌گری به معنی متعهد بودن به بهبود عملکرد مستمر در معاملات است ؛ زمانی که به ترید به عنوان منبعی برای کسب سود و درآمد نگاه کنیم خود به خود تاثیر نظم را در افزایش و درآمد و بهبود روش معاملاتی میبینم.

3-صبوری در حین معاملات

یک تریدر موفق خیلی سریع ضررهای خود را محدود می‌کند ولی برای ذخیره سود عجله‌ای ندارد و دست به معامله عجولانه نمی زند.تازه‌کارها بعضی اوقات وقتی یک معامله وارد سود می‌شود فوری آنرا می‌بندند چون میترسند سودشان از بین برود درصورتی که با کمی صبر میتوانند همین سود را چند برابر کنند.

میزان سرمایه­ی اولیه برای شروع کار تاثیر زیادی در میزان برداشت سود دارد ، اما سرمایه محدود همراه با چاشنی صیر کردن نیز می­شود به سودهای بزرگ رسید و این امر ممکن نیست مگر با صبر برای کسب سود و مزکب کردن این سودها با سرمایه­ی اصلی؛ با این روش هم سرمایه اولیه چند برابر میشود هم سور شما از معاملات به نحوه ترید مارجین تدریج افزایش می­یابد. ثروت یک شبه یا چند هفته یا چندماه بدست نمی‌آید، بلکه باید بطور آهسته و با پیاده‌سازی استراتژی صحیح معاملاتی به دست آید. بنابراین یک تریدر موفق صبور است و علاوه بر مداومت در کار، دست به خرید و فروش عجولانه نمی‌زند.

4-مدیریت ریسک و سرمایه در حین معاملات

مدیریت ریسک نامناسب، یکی دیگه از عواملیه که باعث میشه معامله گر ها به سرعت ضرر مالی بدن. ما باید دقت کنیم که وجود حد سود و حد ضرر توی پلتفرم های معاملاتی اتفاقی نیست. یه حد ضرر پایین و نامناسب، ممکنه سبب از دست رفتن یه پوزیشن سودآور باشه، و از طرفی یه حد ضرر بالا ممکنه بخاطر نوسانات بازارهیچوقت به شما اون سود دلخواهتون رو نده. داشتن یه نسبت ریسک/سود مناسب، یکی از مهمترین بخش های یه مدیریت سرمایه مناسبه. نسبت ریسک/سود یا Risk Reward Ratio، یه معیار سنجشیه که به معامله گرها کمک میکنه تشخیص بدند اگر معاملشون درست پیش بره، تا چه حد سود میکنند و در غیر این صورت چقد ضرر میکنن. به عبارتی وقتی ما باید بدونیم چقد از سرمایمون رو داریم ریسک میکنیم تا به یه حد معینی از سود برسیم. معامله گرها باید همیشه این دو متغیر رو در کنار هم بررسی کنن تا به یه ریسک/سود مناسبی برسند و طی یه برنامه ریزی مناسب، سود اطمینان حاصل بشه.زمانی که شما مدیریت ریسک داشته باشید و از میزان سرمایه ایی که در هر معامله قرار میدهید مطمئن باشید ریسک مارجین شدن در معاملاتتان را به حداقل میرسانید.

5-تعیین استاپ لاس یا حد ضرر برای معاملات

حفظ سرمایه و معامله اصولی یکی از مهم­ترین نکات در بازارهای مالی هست . هنگام ورود به یک معامله این اصل باید در نظر گرفته شود و تنها بخش کوچکی از سرمایه درگیر شود یا به عبارت دیگر باید روی قسمتی از کل سرمایه ریسک کنیم. با تعیین درست و اصولی حد ضرر برای معامله همه این نکات رعایت می­شود و حتی با رسیدن قیمت به حدضرر و فعال شدن آن، مدیریت سرمایه حساب به درستی رعایت شده و از ضررهای بزرگ درصورت نقض تحلیل جلوگیری می­شود. استاپ لاس این امکان را به ما میدهد با تعیین حد ضرر نسبت به از دست دادن سرمایه مان یک فیلتر داشته باشیم.

سخن پایانی:

در این مطلب نکات کلیدی برای کنترل روند معامله و جلوگیری از مارجین شدن گفته شد . امیدواریم با بهره گیری از این موارد، معاملات کم خطر و پرسودی را داشته باشید. زدبورس

آموزش مارجین ترید در صرافی بایننس

صرافی ارز دیجیتال بایننس اقدام به راه اندازی مارجین ترید در صرافی خود کرده است. اگر به عنوان یک تریدرحرفه ای به دنبال استفاده از لوریج های مختلف در معاملات خود هستید، بهتر است با نحوه ی معامله ی مارجین در صرافی بایننس آشنا شوید. قبل از اقدام به معامله، حتما با نحوه ی انجام معاملات مارجین و ریسک های آن آشنا شوید. برای شروع معاملات مراحل زیر را دنبال کنید.

برای شروع معآملات مارجین، ابتدا به تب Margin در قسمت شماره ی یک بروید.

در اینجا باید یک لوریج را انتخاب کنید. برای تایید لوریج ۵X باید روی ۳X در قسمت شماره ی دو در تصویر کلیک کنید تا بتوانید تریدهای ۵X داشته باشید.

با لوریج ۵X می توانید ۱بیت کوین قرض بگیرید، با سطح ۱.۲۵ مارجین را شروع کنید. نقد شدن در سطح مارجین ۱.۰۵ ایجاد می شود.

بعد از تنظیم لوریج روی ۵X، باید دارایی ها را با Transfer از کیف پول صرافی به کیف پول مارجین منتقل کنید.

با Confirm Transfer و انتخاب ارز دیجیتال و مقدار دارایی، وجه شما از کیف پول صرافی به کیف پول مارجین منتقل می شود.

از آنجایی که کیف پول مارجین ۵ بایننس کوین (۱X) دارد، می توانید تا ۲۰ BNB را قرض بگیرید. از آنجا که نرخ سود ساعتی برای هر کوین متفاوت است، می توانید نرخ بهره را از صفحه ی Borrow مشاهده کنید.

در هنگام قرض کردن، می توانید نوع سکه ای را که می خواهید از قسمت Coin انتخاب کنید. برای بازپرداخت قرض خود از نحوه ترید مارجین دکمه ی Repay در همان صفحه استفاده کنید.

با تغییر “mode” در منوی زیر ، می توانید وام و بازپرداخت خود را بطور خودکار انجام دهید.

Normal Mode: کلیه قوانین ترید در این حالت مانند تمام قوانین صرافی های تریدینگ است.

Borrow Mode: این سیستم از طرف شما به صورت خودکار از طرف شما وام میگیرد. سفارشهای موفقیت آمیز سود آن فوراً جمع می شود. اگر سفارش درج شده به طور کامل لغو شود، اصل پول به طور خودکار پرداخت می شود.

Repay Mode: ارز دیجیتالی که بعد از ترید به دست می آورید به طور خودکار برای بازپرداخت بدهی شما پرداخت می شود.

چه ارزدیجیتالی را قرض بگیریم و چرا؟

اگر فکر می کنید که بایننس کوین در برابر تتر ارزش بیشتری به دست می آورد:

1. USDT را قرض بگیرید.
2. وقتی قیمت بایننس کوین بالا می رود، آن را بفروشید.
3. وام تتر خود را باز پرداخت کنید.
4. بهره ی خود را با ارز دیجیتالی که قرض گرفتید پرداخت کنید.
5. سود باقی مانده بعد از پرداخت قرض و بهره ی صرافی متعلق به شماست.

اگر فکر می کنید که بایننس کوین در برابر تتر ارزش خود را از دست می دهد:

۱.بایننس کوین را قرض بگیرید.

۲.با فروش بایننس کوین، به تتر برگردید.

۳.وقتی که قیمت بایننس کوین کاهش پیدا کرد، می توانید بایننس کوین هایی را که قرض گرفتید با تتر بازپرداخت کنید.

۴.بایننس کوین هایی را که پس گرفتید بازپرداخت کنید.

۵.بهره ی خود را نیز پرداخت کنید.

۶.سود باقی ماننده بعد از پرداخت قرض و بهره متعلق به شماست.

هنگام انجام تراکنش، باید همیشه سطح مارجین ترید خود را چک کنید.

سطح مارجین بر اساس ارزش کل دارایی /( کل بدهی = کل بهره) به دست می اید.

در لوریج ۵X، سطح مارجین از ۱.۲۵ نحوه ترید مارجین شروع شده و وقتی به ۱.۰۵ می رسد، نقد می شود.

در لوریج ۳X، سطح مارجین از ۱.۵ شروع شده و وقتی به ۱.۱ می رسد، نقد می شود.

با بازپرداخت بخشی از بدهی های خود یا انتقال دارایی ها به کیف پول مارجین خود ، می توانید سطح مارجین ترید خود را از ارزش نقدینگی خارج کنید.

به یاد داشته باشید که در مارجین ترید سود و زیان زیاد می شود و ممکن است هنگام معامله تمام مانده خود را از دست بدهید.

معاملات مارجین (Margin Trading) ارزهای دیجیتال، بازی حرفه‌ای‌ها

مارجین، وجه تضمین اولیه یا وجه مورد نیاز برای بازکردن یک معامله است که بر اساس لوریج (Leverage) انجام می‌گردد و معاملات مارجین (Margin Trading) روشی است که برای خرید و فروش یک دارایی در بازارهای سرمایه نظیر ارزهای دیجیتال و فارکس مورد استفاده قرار می‌گیرد. استفاده از ابزار لوریج، مشابه وضعیتی است که جهت انجام ترید، مبلغی سرمایه اضافه‌تر قرض گرفته شود. در حال حاضر تعداد کمی از بهترین صرافی‌های معتبر رمزارزها وجود دارند که قابلیت مارجین تریدینگ را به کاربران خود ارائه می‌کنند.

از جمله معتبرترین پلتفرم‌های معاملاتی ارائه دهنده مارجین تریدینگ می‌توان به صرافی بیتمکس (Bitmex)، صرافی بایننس (Binance)، پلتفرم معاملاتی هوبی (Huobi)، جامعه معاملاتی ویل کلاب (Whaleclub) و صرافی کراکن (Kraken) اشاره نمود. هر کدام از این پلتفرم‌های معاملاتی رمزارزها، قوانین خاص خود را برای انجام معاملات مارجین دارند و در غالب این صرافی‌ها، تریدرها جهت استفاده از ابزارهای معاملاتی می‌بایست مراحل احراز هویت را طی کنند که در هر صرافی از شیوه‌ای متفاوت جهت احراز هویت کاربران استفاده می‌شود.

مخاطرات و مزایای معاملات مارجین

انجام معاملات مارجین، یکی از سودآورترین و در عین حال از پرریسک‌ترین گزینه‌های معاملاتی در بازارهای سرمایه‌ به حساب می‌آید و بدون شک مارجین تریدینگ یک بازی برای حرفه‌ای‌هاست که ریسک‌ها و خطرات فراوانی به دنبال دارد. برای وارد شدن به این حوزه سودآور و جذاب، صرف نظر از مهارت و قدرت تریدینگ شما، گاهی اوقات بازار بر خلاف پیش‌بینی‌های شما حرکت می‌کند. نهنگ‌ها و تریدرهای حرفه‌ای جهش‌های مصنوعی و ناگهانی در قیمت ارزهای دیجیتال بوجود می‌آورند تا فقط دارایی‌های تریدرهای آماتور را تصرف کنند یا در اصطلاح آن‌ها را کال مارجین کنند. لذا قبل از شروع ترید با ابزار لوریج، برخورداری از اطلاعات کافی در خصوص ترید و تحلیل تکنیکال رمزارزها ضروری است.

این مطلب که از لحاظ تئوری می‌توان در معاملات مارجین و با استفاده از لوریج (اهرم)، سودهای قابل توجهی در کمترین زمان کسب کرد، جذابیت زیادی به معاملات مارجین بخشیده است و شاید بسیاری از افراد، ترید با ابزار مارجین را یک قمار بازی به حساب بیاورند، اما تصور کاملا اشتباه است زیرا شما در قمار یا شرط بندی با احتمال روبرو هستید، اما در معاملات مارجین شما بر اساس تحلیل تکنیکال و سایر عوامل بازار، موقعیت مناسب ورود یا خروج را انتخاب می‌کنید و اگر مهارت کافی در تحلیل تکنیکال بدست بیاورید، در آن زمان متوجه خواهید شد که تمامی آن چه که شما جهت ترید به آن نیاز دارید، بر روی چارت‌ها و نمودارها مشخص شده است و شرط بندی درکار نیست.

مثالی ساده از معاملات مارجین

ماهیت معاملات مارجین این است که شما می‌توانید میزان سرمایه خود را توسط قرض گرفتن سرمایه از صرافی یا بروکر و با استفاده از لوریج (اهرم)، افزایش دهید. لوریج یک نسبت است که توسط تریدر انتخاب می‌شود و معمولا بین یک تا صد قابل انتخاب است البته این عدد در صرافی‌های مختلف و بر روی رمزارزهای مختلف متفاوت است. مثلا در صرافی بیتمکس میزان لوریج بر روی بیت کوین تا عدد 100 قابل تنظیم است و حداکثر لوریج برای اتریوم 50 و ریپل 20 در نظر گرفته شده است.

حال فرض کنید میزان سرمایه اولیه شما 10 بیت کوین باشد. در صورتی که معامله شما با موفقیت انجام شود و با رشد 5 درصدی قیمت مواجه شده باشید در حالت عادی شما در این معامله بدون احتساب کارمزد صرافی 5 درصد سود می‌کنید یعنی 0.5 بیت کوین. چنانچه از لوریج یک به بیست (1:20) برای همین معامله استفاده می‌کردید، شما 10 بیت کوین از این ترید منتفع می‌شدید و اگر از لوریج یک به صد (1:100) استفاده می‌کردید، میزان سود شما به 50 بیت کوین می‌رسید. اما ممکن است که عکس این قضیه نیز اتفاق بیافتد، اگر اشتباهی در تحلیل خود انجام داده باشید و قیمت بیت کوین 5 درصد کاهش یابد، در صورتی که لوریج یک به ده را انتخاب کرده باشید، صرافی از سرمایه اولیه شما نسبت به ضرر ایجاد شده به میزان 10 برابر کم می‌کند. در چنین شرایطی شما تمام سرمایه خود را از دست می‌دهید و به اصطلاح کال مارجین می‌شوید.

انواع معاملات مارجین

معمولا در صرافی‌ها دو حالت برای انجام مارجین تریدینگ وجود دارد، پوزیشن خرید استقراضی (Long position) و پوزیشن فروش استقراضی (Short position) در حالت لانگ یا همان خرید استقراضی، فرض بر این است که با افرایش قیمت دارایی، معامله‌گر سود کسب می‌کند، می‌توان گفت که این حالت همان حالت معمول، خرید در قیمت پایین و فروش در قیمت بالا می‌باشد. در صورتی که در پوزیشن فروش، تریدر زمانی به سود خواهد رسید که قیمت‌ها کاهش یابد. یعنی تریدر رمزارزی را می‌فروشد که فعلا مالک آن نیست.

معاملات مارجین (Margin Trading) ارزهای دیجیتال

قبل از شروع معامله، به خوبی باید با اصول معامله‌گری و تحلیل آشنا باشید. اگر هنوز سابقه انجام تریدهای معمولی مانند خرید بیت کوین با ریال و مبادله رمزارزها را ندارید، درباره انجام معاملات مارجین تجدیدنظر کنید. البته برای کسانی که تجربه کمی در ترید رمزارزها دارند و قصد آشنایی با معاملات مارجین را دارند، پیشنهاد ما فعالیت در بخش آزمایشی صرافی بیت مکس به آدرس testnet.bitmex.com است.

این بخش از سایت در واقع کپی برابر اصل بخش اصلی سایت است و تنها تفاوت آن با بخش اصلی این است که شما دارایی‌تان را از دست نخواهید داد. در واقع سامانه تست نت صرافی بیت مکس جایی است برای آشنا شدن با بیت‌مکس، پیش از آنکه سرمایه‌تان را ببازید. در این بخش پس از ساخت حساب، به شما مقداری سرمایه آزمایشی و مجازی برای انجام معامله داده می‌شود تا بتوانید بدون به خطر انداختن پول واقعی، امکانات بیتمکس را امتحان کنید و با آزمون و خطا و انجام معاملات آزمایشی، به تسلط کافی دست پیدا‌ کنید.

همچنین می‌توانید ویدیو آموزش معاملات مارجین در بایننس را نیز در اینجا مشاهده کنید:

برخلاف سایر پلتفرم‌ها که کاربران آن‌ها می‌توانند ارزهای ملی مانند دلار آمریکا یا یورو را به حسابشان انتقال دهند و سپس با رمزارزها معامله کنند، کاربران بایننس موظف هستند برای شروع معامله در حسابشان رمزارز داشته باشند.

سخن پایانی

امروزه معاملات مارجین در صنعت رمزارزها چند برابر بزرگتر از حجم این معاملات نسبت به چند سال پیش شده است و از آنجا که رمزارزها هر سال بیشتر از قبل وارد جریان اصلی بازار می‌شوند، به احتمال زیاد این روند ادامه‌دار خواهد بود. معامله کردن به صورت مارجین، اصولا پرریسک‌تر از معامله معمولی است؛ اما وقتی صحبت از رمزارزها است، با توجه به نوسان بسیار زیاد در بازار رمزارزها، ریسک این نوع معامله بیشتر هم می‌شود. در نظر داشته باشید که ابزار حد ضرر یا استاپ لاس (Stop-loss) از اصول اساسی هر معامله اهرمی است و همیشه باید از آن استفاده کنید. در پایان می‌توان گفت که استفاده از معاملات مارجین به هیچ وجه برای افراد مبتدی صحیح نیست، بنابراین قبل از شروع معامله، به خوبی باید با اصول معامله‌گری و تحلیل آشنا باشید.

منظور از مارجین کال (Margin Call) چیست؟

معاملات فارکس تقریباً به طور کلی مارجین شده اند. در واقع، بروکر به شما فرصت می دهد تا با پولی که مال شما نیست معامله کنید. میانگین اهرم فارکس بسیار بالا یعنی مابین ۱:۵۰ و ۱:۲۰۰ است. اهرم کردن یک حساب با حداکثر نسبت ۱:۲۰۰ یعنی حتی کوچکترین اُفت در ارزش معاملات فعال شما ممکن است به از بین رفتن موجودی حساب تان بی انجامد. این درست زمانی است که شما از بروکر مارجین کال دریافت خواهید کرد.

اگر می خواهید به معامله ادامه دهید باید پول بیشتری به حساب فارکس خود واریز کنید؛ بنابراین، ساده ترین پاسخ به این سؤال که «مارجین کال چیست؟» در واقع تقاضایی از جانب بروکر است که اگر قصد ادامه ی معامله دارید باید پول بیشتری به حساب تان واریز کنید؛ اما سؤال پیچیده تر این است که چرا و چگونه اتفاق می افتد؟

دلایل مارجین کال

اولین گام درک علت مارجین کال است. گام دوم و سودمندتر یادگیری چگونگی دوری کردن از یک مارجین کال بالقوه است. پاسخ کوتاه به منظور درک علت مارجین کال بسیار ساده است، شما مارجین قابل استفاده تان را به اتمام رسانده اید.

گام دوم که بسیار به نفع شما هم هست شناسایی و دوری از فعالیت هایی است که مارجین قابل استفاده ی شما را کاهش می دهند. ممکن است زیاد ساده‌انگارانه به نظر بی آید، با این حال، مهمترین دلایل رویارویی با مارجین کال که باید مثل طاعون از آنها پرهیز کنید عبارت اند از (هیچ کدام بر دیگری اولویت ندارد):

1. نگه داشتن یک معامله ناموفق به مدت زیاد که منجر به هدر رفتن مارجین قابل استفاده تان می شود.
2. استفاده بیش از حد اهرم در حساب تجاری به همراه دلیل اول.
3. حساب تجاری ای که سرمایه اندکی دارد شما را وادار به معامله بیش از حد با مارجین قابل استفاده ی بسیار کمی می کند.

به طور خلاصه، دلایل رایج مارجین کال استفاده بیش از حد اهرم با سرمایه ناکافی و نگه داشتن طولانی مدت معاملات ناموفقی هستند که باید آنها را رها می کردید.

وقتی که مارجین کال اتفاق می افتد چه می شود؟

وقتی که مارجین کال رخ می دهد یا وضعیت تجاری تان به کلی منحل شده و یا از معاملات تان خارج خواهید شد. در واقع نتیجه ی آن دو برابر است، شما به دلیل نداشتن پول کافی در حساب تان دیگر قادر به نگه داشتن پوزیشن های ناموفق نبوده و بروکر مربوطه به واسطه ی ضررهای شما که به همان نسبت برای وی نیز زیان بار است در معرض خطر قرار می گیرد.

چگونه از مارجین کال جلوگیری کنیم؟

از اهرم اغلب و به درستی به عنوان یک شمشیر دو لبه یاد می شود. این اصطلاح به این معنی است که هرچه اهرمی که برای نگه داشتن یک معامله از آن استفاده می کنید بزرگتر از چندین برابر موجودی حساب تان باشد، به همان نسبت به مارجین قابل استفاده ی کمتری دسترسی خواهید داشت که ضررها را در خود جای دهد. وقتی که یک معامله بیش از حد اهرم شده بر علیه شما حرکت کند این شمشیر شکاف عمیق تری وارد خواهد کرد زیرا به سرعت حساب تان تخلیه شده و زمانی که مارجین قابل استفاده به صفر درصد برسد مارجین کال دریافت می کنید. به همین دلیل استفاده از حدود محافظتی برای کاهش ضرر به کمترین حد ممکن کار بسیار هوشمندانه ای است.