چهار قانون از وارن بافت برای سرمایه گذاری بهتر
با چهار قانون وارن بافت (یکی از برجسته ترین سرمایه داران بازار مالی)میتوان آشنایی بهتری برای سرمایه گذاری در بازار داشت در بحران کرونا بازارهای مالی دوران های سختی را سپری کردند و نوسانات بازارهای جهانی به طرز عجیبی بالا رفت وارن بافت با این چهارقانون به معامله گر نشان میدهد که چگونه در بازارهای پر نوسان سرمایه گذاری بهتری داشته باشد.
قانون اول:
سهمی بخرید که اگر تا ده سال آینده هم از نگه داشتن آن راضی باشید:بر اساس صحبت های وارن بافت چند شاخص کلیدی برای قانون دوم از وارن بافت انتخاب یک سهم وجود دارد:
- شناخت شرکت یا بنگاه های اقتصادی
- مدل کسب وکار آن شرکت
- تحلیل اصول و موارد بنیادین (فاندامنتال) حاکم بر شرکت
- ارزیابی چشم اندازهای شرکت به صورت بلند مدت (ادامه دار بودن رشد، قدرت پتانسیل درآمد پایدار و محاسبات مالی)
وی با افرادی که صداقت در کار داشته، شفاف و قابل اعتماد که بتوان در طولانی مدت با آنها کار کرد اتکا می کند. در واقع سهامداری مانند خرید کسب و کار است پس جهت انتخاب یک سهم باید در مورد آن تحقیق کرد و معیارهای شخصی خود را نیز در نظر گرفت.
ریسک، ناشی از این است که شما نمیدانید،چه کاری انجام میدهید.(وارن بافت)
وارن بافت اصولا از استراتژی سرمایه گذاری کوتاه مدت دوری کرده وهمیشه به رویکرد بلند مدت و نگه داشتن سهم توجه می کند وی به ارزش ذای دارایی اهمیت می دهد.
قانون دوم:
بیش از حد بازار را دنبال نکنید:
بازار با شما مهربان و ملایم نیست برعکس به شدت نوسان دارد وهنگام نزول بازار مسلما با اظطراب مواجه خواهید بود. کاهش تمایل به دارایی های نزولی وعدم میل به خرید در کف حرکات غریزی هستند.
بازار بی ثبات برای سرمایه گذاران نگران کننده است اما باید توجه قانون دوم از وارن بافت داست که نباید تاثیرپذیری از تغییرات روزانه داشت و آرامش خود را حفظ کرد.عدم حفظ آرامش و مظطرب بودن می تواند منجر به تصمیمات نامناسب شود. افرادی که تلاش می کنند سهام خرید و فروش کنند با کوچکترین نوسانات قیمت نگران میشوند و دائم منتظر هستند که در زمان بالا رفتن قیمت بفروشند نتایج خوبی به دست نمی آورند.
شرکت های ارزشمند معمولا در دوره های زمانی بلند مدت عملکرد خوبی دارند(وارن بافت)
مطالعه بیشتر:
قانون سوم:
زمان طمع دیگران بترسید و زمان ترس دیگران طمع کنید:
طمع و ترس کنترل کننده اصلی بازار هستند،باید همیشه محتاط بود و دربرابر تبلیغات و جامعه احساسی رفتار نکرد.طمع به عنوان دلیل اصلی افزایش ناگهانی قیمت و ترس نیزبه عنوان مسئول افت بازار سهام است.پیروی کورکورانه از تبلیغات یا حتی گروه ها در تصمیملت بازار ایده خوبی برای سرمایه گذاری نخواهد بود. باید به دنبال فرصت طلایی در بازار سهام بود، در نظر داشته باشید که برای خرید سهم همیشه تحقیقات را انجام دهید.
وحتی وقتی بازار خراب است سرمایه خود را بیرون نیاورید،بازار همیشه در حال رشد است.این موضوع یکی از اصولی ترین پایه های عملی وارن بافت است.
قانون چهارم:
همیشه پول نقد همراه داشته باشید:
طبق صحبت های وارن بافت پایبندی به بودجه ،سرمایه گذاری،صرفه جویی منظم و مداوم ار دوران جوانی باید به صورت ضروری تمرین وعادت شود و همواره باید مدیریت مالی شخصی داشت. پول نقد برای کسب وکارها مانند اکسیژن برای انسان است.زمانی وجود دارد که هیچ وقت درمورد آن فکر نمیکنیم اما زمانی که وجود ندارد تنها چیزی است که ذهن ما را مشغول میکند.وارن بافت توصیه میکند همیشه مقدارای از سرمایه را نگهداری کنید تا از مقروض شدن جلوگیری شود.
چهار قانون وارن بافت برای سرمایه‌گذاری در بازارهای بی‌ثبات
بحران کرونا تأثیر بسیاری بر بازارهای مالی جهان داشته و موجب شده این بازار یکی از بدترین دوران‌های خود را سپری کند. همچنین کرونا تأثیر به سزایی بر قیمت دارایی‌هایی نظیر؛ نفت، طلا، سهام و حتی بیت کوین گذاشته و موجب شده تا این بازارها حتی لحظه‌ای آرامش را تجربه نکنند و مداوم قیمت آنها در حال بالا رفتن و پایین آمدن باشد.
وارن بافت
لازم به ذکر است که معامله کردن نیازمند تحلیل قیمت ارزهای دیجیتال در بازه‌های زمانی مختلف است و برای این امر یادگیری دانش تحلیل تکنیکال و استفاده از تحلیل فاندامنتال ضروری است تا تریدر بتواند به سادگی فرصت‌هایی که بازار در اختیارش قرار میدهد را بشناسد و از آنها استفاده کند .
همان طور که می‌دانید خرید و فروش ارزدیجیتال در زندگی امروزه سهم بسیاری دارد و نسبت به گذشته در بین مردم مقبولیت و محبوبیت بسیاری نیز دارد. در ادامه قصد داریم به بررسی چهار قانون وارن بافت ، سرمایه گذار آشنا، افسانه‌‌ای و بزرگ بازارهای مالی بپردازیم، تا این خرید و فروش ساده‌تر و پرسودتر از گذشته انجام گیرد.
قانون اول؛ چیزی را بخرید که اگر بازار تا ۱۰ سال آینده هم تعطیل بود، از خرید و نگه‌داشتن آن راضی باشید
ارزش ذاتی یک دارایی برای وارن بافت از اهمیت بالایی برخوردار است. این سرمایه گذار بزرگ هرگز برای سرمایه گذاری‌های خود شرکت‌ها و بنگاه‌هایی که هدف و کارایی آنها را درک نمی‌کند، انتخاب نمی‌کند. میتوان گفت یکی از دلایل اصلی که وارن بافت در شرکت‌های حوزه‌ی فناوری یا بیت کوین سرمایه گذاری نمی‌کند ، همین عدم درک هدف و کارایی آنها می‌باشد.
وارن بافت معتقد است که چند شاخص کلیدی برای انتخاب یک سهم وجود دارد که عبارت است از؛
•شناخت شرکت یا بنگاه اقتصادی
•آشنایی با مدل کسب و کار شرکت یا بنگاه اقتصادی
•تحلیل اصول و موارد بنیادین یا فاندامنتال حاکم بر شرکت
•ارزیابی چشم انداز و برنامه‌های شرکت مورد نظر به صورت بلند مدت
•قدرت و پتانسیل درآمد پایدار
•رشد مداوم و همیشگی
این سرمایه گذار بزرگ ترجیح میدهد بیشتر سرمایه گذاری‌های خود را با افراد صادق، شفاف و قابل اعتمادی که می‌تواند در درازمدت به آنها تکیه کند، انجام دهد.
سهامداری شبیه این است که شما یک کسب و کار را خریداری کرده‌اید. به همین جهت در زمان انتخاب سهام، انجام تحقیقات بسیار و فهرست کردن معیارهای شخصی بسیار لازم و ضروری است. بافت درباره این موضوع چنین می‌گوید؛ ریسک، ناشی از این است که شما نمیدانید دارید چه کار می‌کنید.
وارن بافت استراتژی ویژه و خاصی دارد و آن هم این است که این سرمایه‌گذار معروف معمولا از سرمایه گذاری‌های کوتاه مدت اجتناب میکند و همیشه رویکرد خرید و نگه داشتن را انجام میدهد. او همیشه به دنبال دارایی‌های با کیفیت است، به ویژه زمانی که قیمت پایین‌تر از ارزش واقعی باشد. او به دنبال کسب و کارهایی است که در طول چند دهه‌ی آینده در حال پیشرفت هستند و با شرکت‌های معروف و برتر هر حوزه رقابت می‌کنند. بافت تنها حال حاضر را ملاک قرار نمی‌دهد و گذشته و آینده‌ی یک کسب و کار بسیار برای او مهم است.
قانون دوم؛ بیش از حد بازار را دنبال نکنید
بازار همیشه در نوسان است و این نوسان گاهی شدت بسیار قانون دوم از وارن بافت زیادی دارد. نوسانات موجود در بازار طبیعی و رایج است، فازهای گوناگون بازار با نام‌های خرس و گاو شناخته میشوند.
کاملا طبیعی است که در هنگام نزول و افت بازار نسبت به ارزش دارایی‌های خود مضطرب و نگران شوید. در این شرایط حرکاتی نظیر؛ کاهش تمایل به دارایی‌های نزولی و عدم میل به خرید در کف، حرکاتی غریزی هستند.
بازار امروزی بازاری بی‌ثبات است و به همین جهت نگرانی‌های بزرگی سرمایه گذاران را تهدید میکند. اما فراموش نکنید حفظ آرامش و عدم تاثیرپذیری از تغییرات بازار بسیار مهم و ضروری است. اگر شما ساعت‌ها و حتی روزها بر روند نوسانات بازار تمرکز کنید بدون شک آسیب‌های روانی بسیاری نظیر؛ اضطراب، استرس و . شما را دربرمی‌گیرد و ممکن است در نهایت تصمیم‌های نامناسبی بگیرید.
وارن بافت در این رابطه می‌گوید؛ افرادی که در تلاش هستند تا به طور مداوم سهام بخرند و بفروشند و با کوچکترین کاهش قیمت نگران میشوند و همچنین دایم منتظر هستند که در زمان بالارفتن قیمت، سهام خود را بفروشند، نتایج خیلی خوب و راضی کننده‌ای به دست نمی‌آورند. بافت در انتها می‌گوید؛ شرکت‌های ارزشمند معمولا در دوره‌های زمانی بلندمدت مانند ۱۰,۲۰یا۳۰ سال عملکرد بسیار خوبی دارند.
در نهایت میتوان گفت اگر شما هم در دسته‌ی سرمایه گذارانی قراردارید که رویکرد بلند مدت دارند، نیازی نیست نگران افت بازار باشید.
بازار خرسی و گاوی چیست؟
بازار خرسی و گاوی
به طور کلی در بازارهای مالی دو نوع حرکت وجود دارد؛ گاوی و خرسی.
بازار گاوی همان بازار صعودی است که حرکت‌های مثبت بازار و رشد اقتصاد را نشان میدهد. در سمت دیگر بازار خرسی همان بازار نزولی است که حرکت‌های منفی یا رکود بازار را نشان میدهد. یک بازار به طور معمول زمانی خرسی می‌شود که قیمت دارایی‌ها بیش از ۲۰ درصد کاهش پیدا کنند. همچنین زمانی که قیمت دارایی‌ها بیش از ۲۰ درصد افزایش یابد، اصطلاحا می‌گویند که بازار گاوی است.
لازم به ذکر است که به افرادی که با خوشبینی خود موجب افزایش قیمت‌ها میشوند، گاو می‌گویند و به افرادی که با بدبینی خود گمان می‌کنند سرمایه آنها در حال از دست دادن ارزش خود است و دست به فروش دارایی‌های خود می‌زنند، خرس می‌گویند.
خوب است بدانید که بازار خرسی برای سرمایه گذاری بسیار خطرناک‌تر از بازار گاوی است، چراکه در این زمان بسیاری از شرکت‌ها و سهام‌ها ارزش خود را از دست می‌دهند و قیمت‌ها دچار نوسانات بسیار شدیدی میشوند. همان طور که می‌دانید تشخیص کف بازار بسیار دشوار است و به همین جهت ممکن است سرمایه گذاران پول و دارایی خود را به طور کامل از بازار خارج کنند و منتظر بمانند تا روند بازار معکوس شود تا دوباره وارد بازار شوند. لازم به ذکر است که بازار گاوی بازار در حال صعود است و شرایط اقتصادی آن تقریبا مناسب است، به همین جهت سرمایه گذاری در آن آسیب و ضرری به شما نمی‌رساند.
قانون سوم؛ بترسید زمانی که دیگران طمع می‌کنند و طمع کنید زمانی که دیگران می‌ترسند
همان طور که می‌دانید احساسات یکی از عوامل مهم و تأثیرگذار بر همه‌ی بازارها هستند. طمع و ترس از مهم‌ترین این احساسات هستند. شما به عنوان یک سرمایه گذار باید قانون دوم از وارن بافت نسبت به چیزی که در میان دوستان، جامعه و رسانه‌ها تبلیغ می‌شود، بسیار محتاط باشید.
یکی از پایه‌ترین و اصلی‌ترین اصول عملیاتی که وارن بافت استفاده میکند، پلتفرم حرص و طمع است. طمع یکی از دلایل اصلی افزایش ناگهانی قیمت سهام است و در سمت دیگر ترس سهم عمده‌ای در مارپیچ‌های نزولی بازار سهام دارد.
بافت معتقد است که پیروی کورکورانه از گروه‌های مختلف تحت هر شرایطی در حوزه‌ی تصمیم‌های مرتبط با سرمایه گذاری ایده‌ی خوبی نیست. بهتر است به جای آنکه مطابق با عملکرد یک سری گروه خاص پیش روید، منتظر یک فرصت طلایی و ایده‌آل باشید و از آن بهترین بهره را ببرید.
اگر در بازار خرید و فروش ارزدیجیتال کسی شما را به خرید یا فروش یک دارایی تشویق و ترغیب میکند، بهتر است در ابتدا از کمی دورتر به عنوان شخصی بی‌طرف شرایط موجود را بررسی کنید و سپس تصمیم نهایی را بگیرید. همچنین در هنگام خرید تحقیقات شخصی خودتان را به طور کامل انجام دهید و زمانی که بازار درگیر رکود است و نزول خود را تجربه میکند، به راحتی دارایی و سرمایه‌ی خود را بیرون نکشید، چراکه ضررهای کاغذی و تئوری واقعی نیستند و بازار به زودی بهبود پیدا میکند.
شاخص ترس و طمع چیست؟
معامله گران به طور معمول در زمان رشد قیمت‌ها حریص‌تر از گذشته میشوند و به همین جهت احساس فومو بازار را در برمی‌گیرد و برعکس این امر زمانی که بازار روند نزولی خود را تجربه میکند، معامله‌گران با مشاهده تغییرات قیمتی منفی خرید و فروش ارز دیجیتال به صورت غیر منطقی و با عجله اقدام به فروش ارزهای دیجیتال خود می‌کنند.
در نهایت میتوان گفت که ترس شدید نشانگر این است که سرمایه گذارن نگران هستند و اضطراب فراوانی دارند و همین شرایط می‌تواند یک سیگنال خرید باشد. و برعکس این شرایط زمانی که سرمایه گذاران بیش از قبل حریص میشوند، سیگنال از این است که یک اصلاح قیمت در راه است.
قانون چهارم؛ همیشه پول نقد همراه داشته باشید
وارن بافت می‌گوید؛ پول نقد در کسب و کارها مانند اکسیژن برای افراد است؛ زمانی که وجود دارد، هیچ وقت در رابطه با آن فکر نمیکنیم، اما زمانی که وجود ندارد، تنها چیزی است که ذهن ما را به خود مشغول میکند.
بافت همواره از اهمیت مدیریت مالی و شخصی و ضرورت تمرین عادت های خوب صحبت میکند. این سرمایه گذار معروف عادت‌هایی نظیر موارد زیر را بسیار مهم و تأثیرگذار می‌داند.
•پایبندی به بودجه
•سرمایه گذاری و صرفه‌جویی منظم و مداوم از دوران جوانی
داشتن پول نقد در زمان‌های سخت بسیار مهم است، چرا که باعث ایجاد حس امنیت می‌شود. بافت همیشه زمانی که قصد دارد از کارت‌های اعتباری استفاده کند، بسیار محتاطانه عمل میکند. همچنین او پیشنهاد میکند که همیشه مقداری سرمایه اضطراری در پیش خود برای جلوگیری از مقروض شدن، نگه دارید. لازم به ذکر است که نگه داشتن این مقدار سرمایه به شما کمک میکند تا در زمانی که معاملات سودآوری به همراه دارند، به سرعت از فرصت طلایی پیش آمده استفاده کنید.
جمع بندی
در مطالب فوق به بررسی چهار قانون وارن بافت برای سرمایه گذاری در بازارهای بی‌ثبات پرداختیم. همان طور که می‌دانید هیچکس از تاثیر دقیق ویروس کرونا برجهان و بازارهای مالی آن اطلاعی ندارد. اما شما می‌توانید با مطالعه‌ی کافی و مناسب و به کاربردن دانسته‌های خود از این بازار پرآشوب سود مناسبی بدست آورید . قوانین وارن بافت از قوانینی هستند که می‌توانند کمک شایانی در خرید و فروش ارزدیجیتال به شما کنند.
قوانین وارن بافت برای سرمایه گذاری و زندگی
وارن بافت در ژورنال‌های بسیاری به عنوان برترین سرمایه گذار تمام دوران در نظر گرفته شده است. قوانین وارن بافت برای سرمایه گذاری بسیار معروف و پرطرفدار هستند.
بافت در طول 54 سالی که مدیریت شرکت برکشایر هاتاوی را بر عهده داشت، بازده سالانه 20.5 درصدی را برای سهامداران دیگرش ایجاد کرده بود. علیرغم این آمار، میلیاردر مشهور بیشتر به دلیل توانایی‌اش در تبدیل ایده‌های سرمایه‌گذاری به بیت‌های صوتی ساده و به یاد ماندنی شناخته می‌شود. همچنین اغلب توصیه‌های او هنوز صادق هستند.
در این نوشته نشان می‌دهیم که چگونه میتوان خرد سرمایه‌گذاری متواضعانه بافت را در تصمیمات مالی هرروزه به کار برد.
5 قانون طلایی بافت:
قوانین وارن بافت: 1- هرگز پول از دست نده.
این قانون که معروف‌ترین نقل قول وارن بافت است، به این صورت است: « قانون اول: هرگز پولی را از دست نده. قانون دوم: هرگز قانون اول را فراموش نکن.»
البته واضح و معروف است که بافت بارها در طول زندگی حرفهای خود پول از دست داده است. او در طول بحران مالی سال 2008 حدود 23 میلیارد دلار ضرر کرد. با این اوصاف چگونه کسی می‌تواند قانون طلایی بافت را دنبال کند؟
هدف قانون اول این نیست که نشان دهد شما هرگز نمی‌توانید پول از دست بدهید، بلکه تاکید بر نیاز به حفظ سرمایه پیش از همه اولویت‌ها است. بافت به ذهنیتی اشاره میکند که یک سرمایه گذار معقول باید هنگام تصمیم‌گیری‌های مالی داشته باشد:
قمار نکنید و مهم‌تر از همه‌چیز، هرگز در تصمیمات مالی به این فکر نکنید که از دست دادن پول بی‌ایراد است.
مثلاً هنگام ارزیابی فرصت‌های سرمایه‌گذاری شخصی، هر سرمایه‌گذاری که هزینه اولیه یا کارمزدهای مشکوک دارد، باید با دقت مورد بررسی قرار گیرد. بخصوص حواس‌تان به چیزهایی باشد که نیازهای مهم شما و خانواده‌تان است و به چه چیزی نیاز ندارید. هر چیزی فراتر از این باید به پس‌انداز و سرمایه‌گذاری اختصاص داده شود، زیرا حفظ سرمایه همیشه مهم‌ترین عامل در خلق ثروت خواهد بود.
قانون دوم وارن بافت : «هرگز در مشاغلی که از آنها سر در نمی‌آورید، سرمایه گذاری نکنید.»
بافت زمانی گفت: «ریسک و خطر از ندانسته‌ها می‌آید». تفاوتی ندارد انتخاب یک سهام، یک سرمایه گذاری مشارکتی یا پس‌انداز باشد، همیشه پول خود را در گزینه های شفاف سرمایه گذاری کنید. بهتر است این گزینه‌ها را به طور کامل بفهمید و بتوانید به راحتی درباره آنها حرف بزنید.
قانون سوم بافت: اگر نمی‌توانید 10 سال سرمایه‌گذار باشید، 10 دقیقه هم نخواهید توانست.»
بافت در کنفرانس سالانه سرمایه‌گذاران برکشایر هاتاوی گفت: «دوره سرمایه گذاری مورد علاقه ما همیشه است» و «بازار سهام دیوانگی خاصی می‌خواهد».
وقتی نوبت به مدیریت ثروت و سرمایه می‌رسد، این قانون و تفکر منشأ آن مزایای زیادی دارد. اگر هر سهام‌دار به دنبال یک سرمایه گذاری بلند مدت باشد، کمتر تحت تأثیر اخبار زرد و سر و صدای روزانه رسانه‌ها قرار می‌گیرد. این باعث می‌شود بتواند دارایی خود را بهتر تنظیم کند.
قانون چهارم: «خرید یک شرکت فوق العاده با قیمت منصفانه به مراتب بهتر از یک شرکت معتبر با قیمت فوق العاده است.»
اگر یک افق زمانی بلندمدت برای سرمایه گذاری شخصی خود داشته باشید، به سرعت به حقیقت پشت این قانون وارن بافت پی خواهید برد. زمانی که بافت ین موضوع را بیان کرد، به درس‌هایی اشاره می‌کرد که از مربی خود، بنجامین گراهام، در زمینه سرمایه گذاری ارزش‌مدار آموخته بود.
این عبارت درس است زیرا شرکت‌هایی با چشم‌انداز منصفانه و معتبر که ارزش شگفت‌انگیزی دارند، پس از رسیدن به هدف، به یک سرمایه‌گذاری ضعیف تبدیل میشوند (هدفی صرفاً یک‌باره). در مقایسه یک شرکت فوق‌العاده که ارزش‌های معتبری داشته باشد، برای سال‌های آینده سرمایه‌گذاری فوق‌العاده‌ای خواهد بود. به بیان دیگری، سرمایه گذاری هایی که دارای مزیت و منافع ذاتی هستند، همیشه در درازمدت برنده خواهند شد.
هر کسی که در پی رشد خود باشد می‌تواند این اصل را برای هر تصمیم سرمایه گذاری بزرگ در زندگی اعمال کند، نه فقط سهام.
مثلاً هنگام خرید یک خانه، به دنبال ملکی باشید که مزیت بلندمدت داشته باشد. قرار گرفتن در یک منطقه خوب یا این که احتمال رشد سریع امکانات شهری را داشته باشد، از این موارد است. وقتی تصمیم می‌گیرید در کدام زمینه، زمان و مهارت‌های خود را سرمایه‌گذاری کنید، شغلی را انتخاب کنید که بهترین چشم‌انداز بلندمدت را برای موفقیت شخصی شما داشته باشد نه لزوماً شغلی که بالاترین حقوق قانون دوم از وارن بافت اولیه را دارد.
آخرین قانون بافت: « 20 سال طول می‌کشد تا مشهور شوید و 5 دقیقه تا این اعتبار خراب شود.»
با وجود اینکه بافت در صنعت مالی و تجارت فعالیت دارد، توصیه او در مورد شهرت برای عموم مردم صادق است. وارن بافت یک بار به کارمندانش گفته بود: «اگر قسمتی از دارایی شرکت را از دست بدهید، من درک خواهم کرد. ذره‌ای از اعتبار شرکت را از دست بدهید، و من بی رحم خواهم شد.»
اعتبار شما به عنوان یک سرمایه گذار از بسیاری جهات برند شماست. این اصل را میتوان با درک اینکه چگونه تصمیمات هرکسی، قانون دوم از وارن بافت چه مالی و چه غیرمالی، می‌تواند بر اعتبار او تأثیر بگذارد، پذیرفت. اعتبار خود را پرورش دهید و مانند بافت از آن محافظت کنید. علیرغم اینکه احتمالاً در مسیر کاملاً متفاوتی از وی قرار دارید، باز هم می‌توانید با به کار بردن قوانین وارن بافت و خرد او در تصمیمات روزانه قانون دوم از وارن بافت خود، از مشهورترین سرمایه گذار تمام دوران چیزهای زیادی بیاموزید.
23 اصل سرمایه گذاری وارن بافت - قسمت 1
وارن بافت (Warren Buffett) یکی از موفق‌ترین سرمایه‌گذاران جهان در 50 سال اخیر به شمار می‌آید. وی با فلسفه "سرمایه‌گذاری بر مبنای ارزش" و "سودآوری آتی شرکت‌ها" توانست 52 میلیارد دلار ثروت به دست بیاورد و ثروتمندترین سرمایه‌گذار جهان و سومین مرد ثروتمند دنیا شود. در سال 2007 مجله تایمز، بافت را به عنوان یکی از تأثیرگذارترین شخصیت‌های تاریخ جهان معرفی کرد، به صورتی که الگو بسیاری از جوانان آتیه‌دار و جویای موفقیت می‌باشد. بافت یکی از مالکان اصلی شرکت‌هایی نظیر ژیلت یا آمریکن محسوب می‌شود. جالب است بدانیم او در سن 11 سالگی در وال‌استریت، مشاغلی نظیر فروش نوشابه، روزنامه یا واکس‌زدن کفش را داشت و در همان سن اولین سهام خود را خرید. پس از مدتی در سن 14 سالگی از محل پس‌اندازهایش که حاصل توزیع روزنامه بود، یک مزرعه خرید. شرکت قانون دوم از وارن بافت وی که برکشایر هاثوی نام دارد صاحب 63 شرکت دیگر است؛ بافت هر سال تنها یک نامه به رؤسای این شرکت‌ها می‌نویسد و اهداف سالانه را به آنها یادآور می‌شود. قانونی که بافت به رؤسای شرکت‌ها مرتباً متذکر می‌شود، این دو است:
قانون اول: پول سهامدارانتان را نسوزانید.
قانون دوم: هیچ‌گاه قانون اول را فراموش نکنید.
بافت، 23 اصل مهم را برای سرمایه‌گذاری ارائه داده است:
1) حفظ سرمایه همیشه اولویت است
یک سرمایه‌گذار حرفهای بر این باور است که اولویت حفظ سرمایه است و این باور زیر بنای روش سرمایه‌گذاری وی را می‌سازد. در مقابل سرمایه‌گذار حرفهای، سرمایه‌گذار مبتدی قرار دارد که هدف وی به دست آوردن پول زیاد است و در نتیجه غالباً در حفظ سرمایه شکست می‌خورد.
2) اجتناب از ریسک به صورت جدی
همان‌طور که در مورد قبل نیز به آن اشاره کردیم، هدف سرمایه‌گذار حرفهای حفظ سرمایه است، بنابراین کاملاً مخالف ریسک می‌باشد؛ در صورتی که سرمایه‌گذار مبتدی فکر میکند که سود‌های کلان تنها از طریق ریسک‌های بزرگ به دست می‌آید و در این روش به ثروت خواهد رسید.
3) فلسفه سرمایه‌گذاری مخصوص به خود داشته باشید
سرمایه‌گذار حرفهای فلسفه و روش مخصوص به خود را طراحی کرده است که گویای شخصیت، توانایی‌ها و اهداف وی می‌باشد. شما فلسفه سرمایه‌گذاری مشابهی را در بین سرمایه‌گذاران موفق نمی‌بینید. برخلاف سرمایه‌گذار حرفهای، سرمایه‌گذار مبتدی فلسفه سرمایه‌گذاری ندارد و یا از فلسفه سرمایه‌گذاری شخص دیگری استفاده میکند.
4) برای انتخاب، خرید و فروش سهام، سیستم شخصی خودتان را طراحی کنید
همان‌طور که اشاره شد، سرمایه‌گذار حرفهای از یک فلسفه خاص استفاده میکند و سیستم معاملاتی خود را می‌سازد و بر اساس آن معاملات خود را انجام میدهد. سرمایه‌گذار مبتدی از هیچ‌گونه سیستم معاملاتی استفاده نمی‌کند و یا از سیستم معاملاتی شخص دیگری، بدون اینکه آن سیستم را آزمایش و یا با شخصیت خود سازگار کند، بهره می‌برد. این سیستم برای سرمایه‌گذار مبتدی مؤثر واقع نمی‌شود، در نتیجه سیستم دیگری را اتخاذ میکند، آن سیستم هم به نتیجه دلخواه سرمایه‌گذار نمی‌رسد و این روند ادامه‌دار خواهد بود تا اینکه سرمایه‌گذار را خسته و دل‌زده میکند.
5) تا آن اندازه که می‌توانید خرید کنید
در صورتی که یک سرمایه‌گذاری، معیارهای او را داشته باشد، تا آن اندازه که باید به خرید آن می‌پردازد. در مقابل سرمایه‌گذار مبتدی اعتماد به نفس لازم برای یک سرمایه‌گذاری بسیار بزرگ را ندارد.
6) بر میزان بازدهی که پس از پرداخت مالیات به دست می‌آید، تمرکز کنید
سرمایه‌گذار حرفهای فعالیت خود را به گونه‌ای تنظیم میکند که پرداخت مالیات به صورت قانونی را به پایین‌ترین حد ممکن خود برساند. اما سرمایه‌گذار مبتدی از تأثیر منفی مالیات‌ها و هزینه معاملات بر عملکرد سرمایه‌گذاری در بلند مدت نیست و یا آن را نادیده می‌گیرد.
7) تنها بر روی چیزی که درک می‌کنید، سرمایه‌گذاری کنید
سرمایه‌گذار حرفهای تنها بر روی چیزی که درک میکند، سرمایه‌گذاری انجام میدهد. سرمایه‌گذار مبتدی، یکی از پیش نیازهای ضروری موفقیت که داشتن درک عمیق از کاری است که انجام میدهد را ندارد و به ندرت متوجه می‌شود که موقعیت‌های سودمند در حوزه تخصصی خود او وجود دارد.
8) از سرمایه‌گذاری در بخش‌هایی که با معیارهایتان سازگار نیست، اجتناب کنید
سرمایه‌گذار حرفهای به راحتی بخش‌هایی که مطابق با معیارش نیست را کنار می‌گذارد و از سرمایه‌گذاری در آن بخش‌ها اجتناب میکند. اما سرمایه‌گذار مبتدی نمی‌تواند به طمع خود نه بگوید و هیچ معیاری ندارد و بر اساس معیار دیگران عمل میکند.
9) تحقیقات خود را انجام دهید
سرمایه‌گذار حرفهای در پی فرصت‌های جدید است که با معیارهای او هم‌خوانی داشته باشد و کاملاً بر پایه تحقیقات خودش باشد؛ وی در صورت نیاز به حرفهای سرمایه‌گذارانی گوش میدهد که دلایل پرمحتوا و قابل احترام دارند. سرمایه‌گذار حرفهای واچ لیست تشکیل میدهد و بر اساس آن معاملاتش را پایه‌گذاری میکند. سرمایه‌گذار مبتدی به دنبال یک فرصت است که وی را در قانون دوم از وارن بافت یک مسیر آسان‌تر قرار دهد؛ در نتیجه همیشه به دنبال "نقطه اوج فعالیت‌های ماهیانه" است. سرمایه‌گذار مبتدی به ندرت پیش از خرید مطالعه‌ای عمیق و اساسی انجام میدهد و تمام تحقیقاتش به آخرین نکته‌های داغ و پیشنهادی از سوی کارگزار مشاور یا روزنامه روز قبل است و از واچ لیست استفاده نمی‌کند.
10) بی‌اندازه صبور باشید
سرمایه‌گذار حرفهای صبر میکند تا یک موقعیت و یک سرمایه‌گذاری مطابق با معیارهایش بیابد. سرمایه‌گذار مبتدی در این تصور است که همیشه در بازار باید مشغول انجام کاری باشد.
در قسمت دوم این مقاله به 13 اصل دیگر از 23 اصل سرمایه‌گذاری وارن بافت می پردازیم.
درس های وارن بافت برای تریدرها
وارن بافت کیست؟ برای یادگیری درس های وارن بافت برای تریدرها بهتر است اول با این گرگ پیر آشنا شوید.
مرد 87 ساله‌ی آمریکایی که جز ثروتمندترین افراد حال حاظر سرمایه گذاری دنیا شناخته می‌شود و مطاله کتاب و تحقیقات وی، می‌تواند برای شناخت بازار سرمایه‌گذاری مفید باشد. اولین سرمایه‌گذاری موفق وی در سن 27 سالگی رقم خورد و الان در رتبه سومین فرد ثروتمند دنیا شناخته می‌شود. او در جواب این سوال که «چگونه به ایده‌های خاص سرمایه‌گذاری دست پیدا میکند؟» را اینگونه پاسخ داد: من افراد با تجربه‌تر از خودم را ملاقات می‌کنم و در انتها من صاحب تجربه می‌شوم و آنها صاحب سرمایه.
وارن بافت چرا مشهور شده است؟
مهم‌ترین دلیل شهرت وارن بافت را میتوان موفقیت بسیار زیاد وی در بازار سرمایه‌گذاری دانست. در سال 1965 کل سهام شرکتی به نام برکشایر هاتاوی را خرید. پس از ورشکست شدن این شرکت، وارن بافت با قانون دوم از وارن بافت مدیریت خود توانست خود را به عنوان موفق‌ترین سرمایه‌گذار به دنیا ثابت کند. او از 11 سالگی در زمینه سرمایه‌گذاری توانست روز به روز سهام خود را بالاتر ببرد و در 20 سالگی با کسب درآمد 10 هزار دلاری توانست از دانشگاه فارغ التحصیل شود.
پیش از آنکه به درس های وارن بافت برای تریدرها بپردازیم بهتر است ابتدا با قانون‌های مهم وی آشنا شوید و بدانید وارن بافت چگونه ترید می کرد؟ افراد زیادی با مطالعه زندگینامه و قوانین وارن بافت، تحول بزرگی در نحوه سرمایه‌گذاری خود ایجاد کردند.
قوانین مهم در زندگی وارن بافت
درس های وارن بافت برای تریدرها به صورت مختصر:
اولین قانون: هیچوقت سرمایه خودتان را از دست ندهید. شتابزده و بدون بررسی سهام تصمیم نگیرید.
دومین قانون: یک کسب و کار ایده‌آل پیدا کنید. هیچوقت بصورت احساسی کسب و کاری را انتخاب نکنید.
سومین قانون: بهترین سهام را پیدا کنید. در شناخت ریسک‌های بازار مهارت کسب کنید.
همان‌طور که گفته شد، عده‌ای از افراد برای پیشروی در بازار ارز های دیجیتال، بازار بورس و سرمایه‌گذاری از درس‌ها و گفته‌های وارن بافت استفاده می‌کنند. درسهای وارن بافت برای تریدرها و معامله‌گران کم تجربه شامل نکته‌های ریز و مهمی است که در این بخش به توضیح آن می‌پردازیم.
درس های وارن بافت برای تریدر ها
درس اول: به خودتان ایمان داشته باشید چون شما یک سرمایه‌گذار موفقید
به حرفهای پوچ دیگران توجه‌ای نکنید. اگر فکر می‌کنید بازاری ارزش ریسک کردن دارد، به خودتان اعتماد داشته باشید و وارد شوید. ایمان داشته باشید که با ورود در این بازار می‌توانید به کسب درآمد کافی برسید.
درس دوم: روی توانایی خود سرمایه‌گذاری کنید
طبق گفته وارن بافت بورس یک بازار دوم است و نباید همه سرمایه را در بورس خرج کنید. سرمایه‌گذاری فقط مختص به بورس نیست، ممکن است شما با سرمایه‌گذاری روی مهارت ها و توانایی‌های خود بتوانید به موفقیت حتمی برسید. به عنوان مثال اگر شما مهارت سایت‌نویسی دارید، بهتر است روی این مهارت کار کنید و سعی کنید کسب و کاری مرتبط با سایت نویسی راه بی‌اندازید.
درس سوم: دنبال کردن اخبار مطمئن
یکی از مهم‌ترین درسهای وارن بافت برای تریدرها، دنبال کردن اخبار مطمئن است. به گفته وی، اگر سهام یک شرکت بزرگ و با تجربه دچار افت شد سریع واکنش نشان ندهید. این شرکت ممکن است ضررات پیش آمده را جبران کند و موجب سوددهی دوباره شود. پس برای ورود به بازار و تصمیم‌های درست سعی کنید اخبارهای مطمئن را دنبال کنید.
درس چهارم: از اشتباهات خود و دیگران درس بگیرید
تاکنون سرمایه‌گذار یا تریدر بدون اشتباه وجود نداشته. حتی وارن بافت هم در بعضی از معاملات خود دچار اشتباه و ضرر شده. ولی نا امید نشدن و لیست کردن اشتباهات را میتوان یکی دیگر از درس های وارن بافت برای تریدرها دانست.
درس پنجم: سرمایه‌گذار روزانه نباشید
اگر قصد دارید در سهام شرکتی سرمایه‌گذاری کنید، انتظار سوددهی در ابتدا را نداشته باشید. پس از تحقیق و بررسی شرکت موردنظر اطمینان حاصل کنید که گزینه خوبی برای کسب سود باشد. سپس اقدام به سرمایه‌گذاری طولانی مدت کنید. حداقل سعی کنید 10سال سهام خود را داشته باشید.
درس ششم: خرید سهام یا خرید بخشی از کسب و کار
قبل از سرمایه‌گذاری و خرید سهم، بهتر است بدانید که کار شما فقط خرید سهم نیست، در واقع شما دارید قسمتی از آن کسب و کار را برای خود خریداری می‌کنید. پس دانستن تمام راز و رمزهای کسب و کار مورد نظر از وظائف شماست.
درس هفتم: تنوع بخشی همیشه جوابگو نیست
تنوع بخشی، معمولا از ویژگی‌های افراد تازه‌کار می‌باشد. افراد تازه‌کار با این تفکر که تغییر در خرید سهم یک شرکت می‌تواند از اتفاق افتادن ضرر جلوگیری کند، موجب از دست رفتن سرمایه میشوند. اما افراد با تجربه هیچوقت به دنبال تغییر خرید در سهام شرکت دیگری نیستند و با صبر و بررسی از جلوگیری ضررهای احتمالی جلوگیری می‌کنند.
کتاب 24 استراتژی وارن بافت
در این بخش ترید به سبک وارن بافت را یاد بگیرید. این کتاب در سال 2001، پس از شناخته شدن وارن بافت به عنوان ثروتمندترین فرد دنیا منتشر شد. در این بخش به اغلب درس های وارن بافت برای تریدرها می‌پردازیم.
بخش اول
فصل اول این کتاب درباره انتخاب سادگی و دوری از پیچیدگی‌هاست. همچنین می‌گوید برای سرمایه‌گذاری نیازی نیست از از اعداد ریاضی استفاده کنید، برای سرمایه‌گذاری کافی است سادگی کسب و کار موردنظر را بشناسید.
بخش دوم
در این فصل وارن بافت به اهمیت اصول حسابداری در سرمایه‌گذاری می‌پردازد. او به این موضوع اشاره میکند که برای سرمایه‌گذاری اول بهتر است بازار مالی را کامل در کنید و به اصول حسابداری شناخت داشته باشید.
بخش سوم
یکی از مهم‌ترین درس های وارن بافت برای تریدرها، حفظ اخلاق کاری در بازار سرمایه است. باید به این نکته توجه کنید که در مواقع سخت و دشوار، با عجله تصمیم نگیرید. با حفظ خونسردی و اخلاق مداری در کم‌ترین زمان ممکن می‌توانید بهترین شرکت‌ها را برای سرمایه‌گذاری انتخاب کنید.
بخش چهارم
به گفته وارن بافت، یکی از مهم‌ترین ویژگی‌های سرمایه‌گذار موفق صبر است. او می‌گوید که اگر قصد نگه داشتن سهام برای حداقل یک دهه را ندارید، اصلا وارد بازار بورس نشوید.
بخش پنجم
در فصل پنجم این کتاب درباره معنی و مفهوم سهام توضیح میدهد. سهام‌ها به تنهایی مفهومی ندارند، در واقع این کسب و کار است که به سهام معنی و مفهوم میدهد. بهتر است قبل از خرید سهام باید به سوددهی بلندمدت و هدف آن شرکت دقت کنید. همچنین روی شرکت‌هایی سرمایه‌گذاری کنید که در آینده برای شما جذاب باشند.
بخش ششم
بهترین شرکت‌ها برای سرمایه‌گذاری کدامند؟ طبق گفته وارن بافت بهترین شرکت‌ها برای‌سرمایه‌گذاری، شرکت‌هایی هستند که بیش از اندازه به سرمایه وابسته نباشند، قیمت‌هایشان به صورت دولتی تنظیم نشده باشد و کالا وخدمات مورد نیاز مشتری را فراهم کنند.
سخن آخر
راه‌های زیادی برای کسب درآمد و سود است. در مقاله نوسان گیری یاد گرفتید در بازه زمانی کوتاه مدت به سود برسید. اما وارن بافت برخلاف این شیوه عمل کرده و همچنان موفق است. بنابراین شما می‌توانید از راه و روش‌های مختلفی به سود برسید. کافی است ناامید نشوید و قبل از هر روش آن را به خوبی بشناسید. کسب مهارت قبل از ورود در هر روش را میتوان مهم‌ترین عامل موفقیت شما دانست.
این نوشته در آموزش معامله‌گری و ترید ارسال شده و با ارز دیجیتال، ترید، تریدر، وارن بافت برچسب گذاری شده است.
دیدگاه شما